El gasto del consumidor millennial y de la Generación Z no solo se mantiene estable. Está impulsando el crecimiento de ganancias en servicios financieros y comercio minorista, mientras lleva la vida financiera diaria más profundamente hacia canales móviles. Estos comportamientos digitales están transformando el panorama del gasto del consumidor y generando resultados medibles en los informes trimestrales de las principales empresas.
La Generación Z opera como “digital por defecto”, comprimiendo compras, pagos, ahorro y entretenimiento en una sola rutina impulsada por aplicaciones. Según datos de PYMNTS Intelligence, esta cohorte promedia 425 días de actividad digital por mes, compra comestibles en Amazon a un ritmo triple que las generaciones mayores, ahorra el 36% de sus ingresos frente al 27% del consumidor promedio y participa en trabajos secundarios en un 55%.
Estos patrones se traducen directamente en volumen de transacciones, adquisición de cuentas y participación en productos, resultados ahora visibles en las llamadas de ganancias trimestrales. Los datos de PYMNTS Intelligence indicaron que la Generación Z dedica 29 días de actividad digital por mes a la banca digital, seguida por los millennials con 27 días respectivamente.
El Gasto del Consumidor Joven Impulsa Ingresos Corporativos
En American Express, los consumidores jóvenes han pasado de ser una prioridad de marketing a convertirse en un motor financiero. Durante una llamada de ganancias del cuarto trimestre de 2025 el viernes 30 de enero, la administración informó a los inversionistas que los millennials y la Generación Z ahora representan la porción más grande y de crecimiento más rápido del gasto del consumidor en Estados Unidos.
La edad promedio del nuevo cliente de tarjeta Platinum es de 33 años y de Gold es de 29. El gasto en comercio minorista de lujo aumentó un 15% y el gasto en restaurantes subió un 9%, según la compañía, subrayando cómo los consumidores jóvenes orientados a experiencias están remodelando la mezcla de categorías.
American Express también señaló un aumento del 30% en reservas de viajes vinculadas a su tarjeta Platinum renovada y al compromiso móvil, evidencia de que el diseño de productos digitales está convirtiendo en gasto premium en lugar de permanecer como un ejercicio de marca.
Plataformas Digitales y el Segmento HENRY
Las plataformas financieras digitales están siguiendo un arco similar. SoFi ha perseguido a los HENRYs, o “High Earners, Not Rich Yet”, un segmento compuesto principalmente por millennials que ganan ingresos de seis cifras pero aún están limitados por deudas y altos costos de vida.
Mientras que los HENRYs siguen siendo un grupo central, la estrategia se ha ampliado para incluir una amplia franja de prestatarios y consumidores cotidianos que buscan herramientas integradas de cuenta corriente, préstamos e inversión. El marco HENRY explica por qué: los millennials de altos ingresos a menudo tienen hipotecas, préstamos estudiantiles y saldos de tarjetas de crédito que dejan poco margen para la acumulación tradicional de riqueza, creando demanda de servicios financieros digitales consolidados.
Esa progresión desde la afluencia de nicho hacia la adopción digital más amplia refleja lo que PYMNTS Intelligence observa en toda la Generación Z. La actividad financiera ya no está aislada en momentos separados. La banca, las compras y el ahorro ocurren simultáneamente, a menudo dentro de la misma sesión.
Los resultados de ganancias del cuarto trimestre de 2025 de SoFi, publicados el viernes, mostraron que las listas de membresía aumentaron en 1 millón, a 13.7 millones año contra año. Los comentarios de la administración indicaron que los prestatarios de préstamos personales tenían un puntaje FICO promedio de 746, y los prestatarios de préstamos estudiantiles promediaban 765.
El CEO de SoFi, Anthony Noto, dijo que casi todos los depósitos de la compañía ahora provienen de clientes que tratan la aplicación como un centro financiero principal, lo que refuerza los hallazgos de PYMNTS de que los consumidores jóvenes gravitan hacia modelos de venta cruzada y plataformas.
Comercio Minorista Refleja la Misma Tendencia
Las mismas dinámicas se están desarrollando en ropa y artículos de lujo, ilustrando que el aumento no es meramente centrado en Estados Unidos. Burberry dijo el 21 de enero que las ventas minoristas comparables aumentaron un 3% año contra año en el tercer trimestre del año fiscal 2026.
La administración informó a los analistas en la conferencia telefónica que la compañía entregó una mejora de dos dígitos en el crecimiento de clientes de la Generación Z en la Gran China y Asia-Pacífico, con crecimiento en consumidores jóvenes en todas las regiones. Estos resultados confirman que el gasto del consumidor joven está impulsando el desempeño en múltiples sectores y geografías.
Las llamadas de ganancias ofrecen puntos de datos adicionales que confirman que cuando los servicios financieros y el comercio encuentran a los consumidores jóvenes donde ya viven, en dispositivos móviles, en aplicaciones y a través de canales, el gasto y los préstamos siguen. Las empresas que continúan adaptando sus plataformas digitales para satisfacer estos comportamientos podrían ver un crecimiento sostenido en los próximos trimestres, aunque la incertidumbre económica global sigue siendo un factor a monitorear.