Casi la mitad de las empresas de crecimiento en Asia Pacífico, con ingresos entre $50 millones y $1,000 millones de dólares, no utilizan herramientas de capital de trabajo, según revela el más reciente Índice de Capital de Trabajo de Visa realizado en colaboración con PYMNTS Intelligence. La razón principal no es falta de necesidad, sino que las soluciones disponibles no se ajustan a sus operaciones reales, lo que representa una de las mayores desconexiones en las finanzas corporativas de la región.
El estudio, que encuestó aproximadamente 1,500 directores financieros en 10 industrias y cinco regiones, evidencia que las empresas que necesitan acceso flexible al efectivo no lo están obteniendo de sus instituciones bancarias. Chavi Jafa, vicepresidenta senior de soluciones comerciales y de movimiento de dinero para Asia Pacífico en Visa, explicó que las realidades del capital de trabajo en la región han cambiado, pero muchas soluciones financieras no se han actualizado al mismo ritmo.
La Brecha en las Soluciones de Capital de Trabajo para CFOs
Los directores financieros de alto desempeño están utilizando el capital de trabajo de manera estratégica para aprovechar oportunidades no planificadas, según indica el informe. En lugar de mantener efectivo en reserva únicamente para inversiones programadas, estos líderes financieros pagan a proveedores anticipadamente para asegurar inventario, capturar descuentos y actuar en aperturas sensibles al tiempo.
Las tarjetas comerciales y virtuales se han convertido en elementos centrales de esta estrategia, funcionando menos como herramientas de pago y más como mecanismos de financiamiento flexibles. Estas tarjetas ayudan a cubrir brechas de financiamiento a corto plazo mientras aceleran el tiempo de cobro, suavizando los ciclos de efectivo y reduciendo la dependencia de préstamos más costosos.
Los datos respaldan esta tendencia. De acuerdo con Visa y PYMNTS Intelligence, las empresas que aceptan tarjetas para acortar el tiempo de cobro reducen aproximadamente 10% los ingresos perdidos por pagos atrasados. Este cambio también se correlaciona con puntuaciones más altas en el Índice de Capital de Trabajo.
Por Qué las Soluciones Genéricas Fallan en Asia Pacífico
Los directores financieros en Asia Pacífico operan en un entorno de alto crecimiento y alta velocidad que exige acceso rápido al efectivo y socios financieros que comprendan los ritmos específicos de sus industrias. Jafa describió que las empresas manufactureras y de construcción, por ejemplo, funcionan con ingresos basados en proyectos y calendarios de pago irregulares.
Los productos diseñados para compañías con flujos de efectivo estables y predecibles simplemente no funcionan para estos sectores. Los CFOs buscan soluciones moldeadas según el funcionamiento real de sus negocios, no ofertas genéricas que deban adaptar forzosamente. Sin embargo, el índice muestra que las empresas de alto desempeño en la región han desbloqueado valor real utilizando el capital de trabajo estratégicamente.
Demandas de los CFOs: Autoservicio, Velocidad y Herramientas Inteligentes
Las expectativas de los directores financieros están evolucionando hacia el autoservicio, según señala el reporte. Los líderes de finanzas quieren acceder al capital bajo sus propios términos, a través de interfaces digitales, cuando lo necesiten. Esto significa acceso rápido a efectivo a corto plazo mediante canales digitales, incluyendo tarjetas virtuales que permiten controlar exactamente cuándo salen los pagos.
Adicionalmente, las verificaciones de cumplimiento integradas y la gestión crediticia simplificada están reduciendo la carga administrativa. Las herramientas digitales están disminuyendo el costo de auditorías y la gestión continua de facilidades financieras, mientras que la inteligencia artificial comienza a redefinir el panorama.
Según Jafa, los CFOs solicitan herramientas que puedan pronosticar posiciones de efectivo, señalar riesgos de proveedores y recomendar cuándo pagar, qué tasas elegir y cómo manejar la exposición cambiaria, todo dentro de las plataformas que ya utilizan para gestionar efectivo.
Integración del Capital de Trabajo en Sistemas de Pago
El cambio más tangible para muchos directores financieros es cómo el capital de trabajo se está integrando directamente en los sistemas de pago. Esta integración permite a los CFOs acelerar pagos a proveedores, fortalecer cadenas de suministro y actuar sobre recomendaciones impulsadas por inteligencia artificial en tiempo real.
Las tarjetas virtuales desempeñan un papel central por tres razones principales: acceso instantáneo al crédito, los datos que generan para pronósticos de flujo de efectivo y la flexibilidad de ser completamente digitales. Cuando los proveedores aceptan tarjetas, se les paga más rápido y las pérdidas por pagos atrasados disminuyen, mejorando el desempeño financiero de ambas partes.
Visa está trabajando con bancos de la región para construir enfoques específicos por industria y país que reflejen condiciones locales, mientras expande capacidades de tarjetas comerciales y virtuales. Las instituciones bancarias están rediseñando productos para considerar la diversidad de los mercados en Asia Pacífico, desde economías maduras hasta aquellas en rápido desarrollo. La siguiente fase se definirá por soluciones profundamente personalizadas y entregadas digitalmente, embebidas en los sistemas que los CFOs ya utilizan, con digitalización, flexibilidad e inteligencia artificial integrada.